Emerging Markets Debt Hard Currency ETF Holdings
| Full Portfolio Holdings(As of 10/30/2025) | Ticker | Cusip | Underlying Security | Strike Price | Quantity (Shares/ Par/ Units/ Contracts) | Notional Value | Market Value | Weight % | Current Market Value | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Petroleos Mexicanos 6.7% 16-FEB-2032, 6.70%, 02/16/32 | PEMEX | 71643VAB1 | - | - | 7,150,000 | $7,236,607 | $7,236,607 | 1.69 | $7,138,135 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 6.6% 01-JUN-2036, 6.60%, 06/01/36 | DOMREP | YX9938961 | - | - | 6,050,000 | $6,555,578 | $6,555,578 | 1.53 | $6,390,312 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ghana 5.0% 03-JUL-2029, 5.00%, 07/03/29 | GHANA | YU2879424 | - | - | 5,600,000 | $5,536,411 | $5,536,411 | 1.29 | $5,445,411 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Eskom Holdings SOC Ltd 8.45% 10-AUG-2028, 8.45%, 08/10/28 | ESKOM | AT8996486 | - | - | 4,900,000 | $5,334,427 | $5,334,427 | 1.25 | $5,242,415 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PT Perusahaan Listrik Negar (Persero) 5.45% 21-MAY-2028, 5.45%, 05/21/28 | PLNIJ | 71568QAE7 | - | - | 5,000,000 | $5,256,574 | $5,256,574 | 1.23 | $5,136,220 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Uruguay 5.75% 28-OCT-2034, 5.75%, 10/28/34 | URUGUA | 760942BE1 | - | - | 4,500,000 | $4,834,438 | $4,834,438 | 1.13 | $4,833,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Development bank of Mongolia 8.5% 03-JUL-2028, 8.50%, 07/03/28 | DBMMN | YN7445383 | - | - | 4,250,000 | $4,450,281 | $4,450,281 | 1.05 | $4,332,875 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ghana 5.0% 03-JUL-2035, 5.00%, 07/03/35 | GHANA | YU2889142 | - | - | 5,000,000 | $4,366,149 | $4,366,149 | 1.03 | $4,284,899 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Argentina 4.125% 09-JUL-2035, 4.12%, 07/09/35 | ARGENT | 040114HT0 | - | - | 6,150,000 | $4,360,158 | $4,360,158 | 1.03 | $4,281,938 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of North Macedonia 1.625% 10-MAR-2028, 1.62%, 03/10/28 | MACEDO | BO3834856 | - | - | 3,650,000 | $4,063,207 | $4,063,207 | 0.96 | $4,019,047 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 5.95% 28-JAN-2031, 5.95%, 01/28/31 | PEMEX | 71654QDE9 | - | - | 4,000,000 | $3,975,880 | $3,975,880 | 0.94 | $3,915,058 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 4.875% 23-SEP-2032, 4.88%, 09/23/32 | DOMREP | USP3579ECH82 | - | - | 4,000,000 | $3,850,042 | $3,850,042 | 0.91 | $3,830,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Africa Finance Corp. 5.55% 08-OCT-2029, 5.55%, 10/08/29 | AFRFIN | 00830YAF8 | - | - | 3,579,000 | $3,662,585 | $3,662,585 | 0.86 | $3,650,446 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Abu Dhabi Developmental Holding Company PJSC. 5.5% 08-MAY-2034, 5.50%, 05/08/34 | ADQABU | XS2816006725 | - | - | 3,300,000 | $3,613,205 | $3,613,205 | 0.85 | $3,526,488 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Zambia 5.75% 30-JUN-2033, 5.75%, 06/30/33 | ZAMBIN | YX6305297 | - | - | 3,676,712 | $3,604,255 | $3,604,255 | 0.85 | $3,533,785 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Chile 2.55% 27-JUL-2033, 2.55%, 07/27/33 | CHILE | 168863DT2 | - | - | 4,000,000 | $3,491,150 | $3,491,150 | 0.82 | $3,464,800 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ecuador 6.9% 31-JUL-2035, 6.90%, 07/31/35 | ECUA | XS2214238441 | - | - | 4,247,015 | $3,322,989 | $3,322,989 | 0.78 | $3,249,728 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Costa Rica 6.55% 03-APR-2034, 6.55%, 04/03/34 | COSTAR | USP3699PGM34 | - | - | 3,000,000 | $3,254,068 | $3,254,068 | 0.77 | $3,239,330 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Argentina 0.75% 09-JUL-2030, 0.75%, 07/09/30 | ARGENT | 040114HS2 | - | - | 3,880,000 | $3,178,036 | $3,178,036 | 0.75 | $3,169,063 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Perusahaan Penerbit SBSN Indonesia III 5.2% 02-JUL-2034, 5.20%, 07/02/34 | INDOIS | YX9780173 | - | - | 3,000,000 | $3,140,786 | $3,140,786 | 0.74 | $3,089,653 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.125% 13-JAN-2028, 5.12%, 01/13/28 | KSA | YS4118263 | - | - | 3,000,000 | $3,110,434 | $3,110,434 | 0.73 | $3,064,736 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Qatar 4.75% 29-MAY-2034, 4.75%, 05/29/34 | QATAR | YX2443225 | - | - | 2,900,000 | $3,085,849 | $3,085,849 | 0.73 | $3,028,071 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Tunisia 6.375% 15-JUL-2026, 6.38%, 07/15/26 | TUNIS | AZ5985389 | - | - | 2,600,000 | $3,058,439 | $3,058,439 | 0.72 | $3,001,725 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| YPF SA 9.5% 17-JAN-2031, 9.50%, 01/17/31 | YPFDAR | USP989MJBU46 | - | - | 2,820,000 | $3,029,609 | $3,029,609 | 0.71 | $2,952,960 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Bulgaria 3.5% 07-MAY-2034, 3.50%, 05/07/34 | BGARIA | YO0398108 | - | - | 2,500,000 | $2,975,636 | $2,975,636 | 0.70 | $2,926,568 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mongolia 4.45% 07-JUL-2031, 4.45%, 07/07/31 | MONGOL | BQ2935527 | - | - | 3,200,000 | $2,959,176 | $2,959,176 | 0.70 | $2,914,478 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of South Africa 7.3% 20-APR-2052, 7.30%, 04/20/52 | SOAF | 836205BE3 | - | - | 2,700,000 | $2,722,513 | $2,722,513 | 0.64 | $2,717,038 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Costa Rica 7.3% 13-NOV-2054, 7.30%, 11/13/54 | COSTAR | USP3699PGN17 | - | - | 2,250,000 | $2,590,952 | $2,590,952 | 0.61 | $2,514,759 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Montenegro 7.25% 12-MAR-2031, 7.25%, 03/12/31 | MONTEN | XS2779850630 | - | - | 2,300,000 | $2,495,533 | $2,495,533 | 0.59 | $2,473,300 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Poland 5.5% 18-MAR-2054, 5.50%, 03/18/54 | POLAND | 731011AZ5 | - | - | 2,500,000 | $2,484,632 | $2,484,632 | 0.59 | $2,468,590 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Uruguay 5.25% 10-SEP-2060, 5.25%, 09/10/60 | URUGUA | 760942BG6 | - | - | 2,550,000 | $2,466,594 | $2,466,594 | 0.58 | $2,448,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EDO Sukuk Limited 5.662% 03-JUL-2031, 5.66%, 07/03/31 | ENEDEV | YX9526824 | - | - | 2,300,000 | $2,459,485 | $2,459,485 | 0.58 | $2,417,162 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Bahamas 8.95% 15-OCT-2032, 8.95%, 10/15/32 | BAHAMA | USP06518AH06 | - | - | 2,200,000 | $2,442,224 | $2,442,224 | 0.58 | $2,434,020 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Paraguay 2.739% 29-JAN-2033, 2.74%, 01/29/33 | PARGUY | BN6674590 | - | - | 2,700,000 | $2,406,430 | $2,406,430 | 0.57 | $2,387,737 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.0% 16-JAN-2034, 5.00%, 01/16/34 | KSA | XS2747599095 | - | - | 2,300,000 | $2,398,397 | $2,398,397 | 0.56 | $2,365,174 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Turkiye Vakiflar Bankasi Turk Anonim Ortakligi 7.25% 31-JUL-2030, 7.25%, 07/31/30 | VAKBN | 90015WAR4 | - | - | 2,293,000 | $2,398,264 | $2,398,264 | 0.56 | $2,347,006 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| OTEL Sukuk Limited 5.375% 24-JAN-2031, 5.38%, 01/24/31 | OTELSU | XS2695410832 | - | - | 2,250,000 | $2,334,619 | $2,334,619 | 0.55 | $2,302,369 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ecopetrol S.A. 8.875% 13-JAN-2033, 8.88%, 01/13/33 | ECOPET | 279158AS8 | - | - | 2,100,000 | $2,328,223 | $2,328,223 | 0.55 | $2,272,828 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petrobras Global Finance BV 5.125% 10-SEP-2030, 5.12%, 09/10/30 | PETBRA | 71647NBM0 | - | - | 2,300,000 | $2,281,872 | $2,281,872 | 0.54 | $2,265,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Argentina 5.0% 09-JAN-2038, 5.00%, 01/09/38 | ARGENT | 040114HU7 | - | - | 3,050,000 | $2,278,175 | $2,278,175 | 0.54 | $2,231,154 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Navoiyuran State Enterprise 6.7% 02-JUL-2030, 6.70%, 07/02/30 | NAVYUR | 85679AAA6 | - | - | 2,196,000 | $2,266,989 | $2,266,989 | 0.53 | $2,218,763 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Uruguay 4.975% 20-APR-2055, 4.97%, 04/20/55 | URUGUA | 760942BD3 | - | - | 2,400,000 | $2,244,953 | $2,244,953 | 0.53 | $2,241,636 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of North Macedonia 3.675% 03-JUN-2026, 3.67%, 06/03/26 | MACEDO | BJ7363903 | - | - | 1,900,000 | $2,232,503 | $2,232,503 | 0.53 | $2,199,320 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Commonwealth of The Bahamas 8.25% 24-JUN-2036, 8.25%, 06/24/36 | BAHAMA | 056732AP5 | - | - | 2,000,000 | $2,220,610 | $2,220,610 | 0.52 | $2,162,860 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos del Peru - Petroperu S.A. 4.75% 19-JUN-2032, 4.75%, 06/19/32 | PETRPE | AN9551200 | - | - | 2,500,000 | $2,186,924 | $2,186,924 | 0.51 | $2,143,712 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 4.875% 19-MAY-2033, 4.88%, 05/19/33 | MEX | 91087BAT7 | - | - | 2,200,000 | $2,181,283 | $2,181,283 | 0.51 | $2,133,318 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Iraq 5.8% 15-JAN-2028, 5.80%, 01/15/28 | IRAQ | EF2306852 | - | - | 2,150,000 | $2,177,693 | $2,177,693 | 0.51 | $2,141,322 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Istanbul Metropolitan Municipality Council 10.5% 06-DEC-2028, 10.50%, 12/06/28 | ISTNBL | XS2730249997 | - | - | 1,900,000 | $2,163,809 | $2,163,809 | 0.51 | $2,084,009 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Cameroon 5.95% 07-JUL-2032, 5.95%, 07/07/32 | REPCAM | BQ3349843 | - | - | 2,200,000 | $2,108,819 | $2,108,819 | 0.50 | $2,060,711 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Export Credit Bank of Turkey, Inc. 7.5% 06-FEB-2028, 7.50%, 02/06/28 | EXCRTU | XS2750476603 | - | - | 2,000,000 | $2,107,072 | $2,107,072 | 0.50 | $2,071,655 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Turkiye Cumhuriyeti Ziraat Bankasi A.S. 7.25% 04-FEB-2030, 7.25%, 02/04/30 | TCZIRA | YR0372627 | - | - | 2,000,000 | $2,092,169 | $2,092,169 | 0.49 | $2,057,530 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| City of Ulan Bator 7.75% 21-AUG-2027, 7.75%, 08/21/27 | CITULA | YU8800507 | - | - | 2,000,000 | $2,078,208 | $2,078,208 | 0.49 | $2,048,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Turkey 6.625% 17-FEB-2045, 6.62%, 02/17/45 | TURKEY | 900123CG3 | - | - | 2,200,000 | $2,035,756 | $2,035,756 | 0.48 | $2,006,201 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Turkey 6.5% 20-SEP-2033, 6.50%, 09/20/33 | TURKEY | 900123DD9 | - | - | 2,000,000 | $2,019,212 | $2,019,212 | 0.48 | $2,004,767 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ecuador 6.9% 31-JUL-2030, 6.90%, 07/31/30 | ECUA | XS2214237807 | - | - | 2,155,244 | $1,995,594 | $1,995,594 | 0.47 | $1,958,416 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 4.5% 30-JAN-2030, 4.50%, 01/30/30 | DOMREP | ZP6620006 | - | - | 2,000,000 | $1,977,200 | $1,977,200 | 0.47 | $1,954,700 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Kingston Airport Revenue Finance LLC 6.75% 15-DEC-2036, 6.75%, 12/15/36 | KINAIR | YU0811668 | - | - | 1,900,000 | $1,963,921 | $1,963,921 | 0.46 | $1,915,827 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 6.75% 11-JUL-2039, 6.75%, 07/11/39 | ROMANI | YQ7562081 | - | - | 1,550,000 | $1,936,267 | $1,936,267 | 0.46 | $1,865,994 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Qatar 4.4% 16-APR-2050, 4.40%, 04/16/50 | QATAR | BH6210380 | - | - | 2,100,000 | $1,923,817 | $1,923,817 | 0.45 | $1,920,223 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bank Gospodarstwa Krajowego 5.75% 09-JUL-2034, 5.75%, 07/09/34 | BGOSK | YW1059222 | - | - | 1,750,000 | $1,894,840 | $1,894,840 | 0.45 | $1,863,814 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 2.252% 29-SEP-2032, 2.25%, 09/29/32 | PANAMA | 698299BN3 | - | - | 2,300,000 | $1,890,920 | $1,890,920 | 0.45 | $1,886,460 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Brazil 6.625% 15-MAR-2035, 6.62%, 03/15/35 | BRAZIL | 105756CL2 | - | - | 1,800,000 | $1,884,926 | $1,884,926 | 0.44 | $1,870,020 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petrobras Global Finance BV 6.25% 10-JAN-2036, 6.25%, 01/10/36 | PETBRA | 71647NBN8 | - | - | 1,865,000 | $1,856,198 | $1,856,198 | 0.44 | $1,840,009 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Turk Telekomunikasyon A.S. 6.95% 07-OCT-2032, 6.95%, 10/07/32 | TURKTI | 90011QAE0 | - | - | 1,826,000 | $1,853,247 | $1,853,247 | 0.44 | $1,845,139 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Eagle Funding LuxCo S.a r.l. 5.5% 17-AUG-2030, 5.50%, 08/17/30 | MEXPCP | 26951TAA8 | - | - | 1,784,000 | $1,832,991 | $1,832,991 | 0.43 | $1,812,276 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ivory Coast 8.075% 01-APR-2036, 8.07%, 04/01/36 | IVYCST | 221625AV8 | - | - | 1,701,000 | $1,799,637 | $1,799,637 | 0.42 | $1,788,572 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Banque Ouest Africaine de Developpement 6.25% 14-OCT-2040, 6.25%, 10/14/40 | BOAD | YK7970154 | - | - | 1,540,000 | $1,784,727 | $1,784,727 | 0.42 | $1,779,543 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| O'zbekiston sanoat-qurilish banki ATB 8.95% 24-JUL-2029, 8.95%, 07/24/29 | SQBNZU | YW3916635 | - | - | 1,600,000 | $1,764,641 | $1,764,641 | 0.42 | $1,726,454 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| JSC Development Bank of Kazakhstan 5.625% 07-APR-2030, 5.62%, 04/07/30 | DBKAZ | 48129VAD8 | - | - | 1,700,000 | $1,763,095 | $1,763,095 | 0.42 | $1,756,986 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Montenegro 4.875% 01-APR-2032, 4.88%, 04/01/32 | MONTEN | YQ6749929 | - | - | 1,459,000 | $1,762,507 | $1,762,507 | 0.42 | $1,714,508 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bulgarian Energy Holding EAD 4.25% 19-JUN-2030, 4.25%, 06/19/30 | BULENR | YN2882937 | - | - | 1,500,000 | $1,761,322 | $1,761,322 | 0.41 | $1,734,257 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Turkey 5.75% 11-MAY-2047, 5.75%, 05/11/47 | TURKEY | 900123CM0 | - | - | 2,100,000 | $1,759,310 | $1,759,310 | 0.41 | $1,702,624 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of South Africa 4.875% 14-APR-2026, 4.88%, 04/14/26 | SOAF | 836205AT1 | - | - | 1,750,000 | $1,755,082 | $1,755,082 | 0.41 | $1,751,291 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Joint-Stock Commercial Bank Agrobank 9.25% 02-OCT-2029, 9.25%, 10/02/29 | AGROBK | YU0186277 | - | - | 1,600,000 | $1,753,328 | $1,753,328 | 0.41 | $1,741,816 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of South Africa 7.95% 19-NOV-2054, 7.95%, 11/19/54 | SOAF | YT1891555 | - | - | 1,500,000 | $1,655,914 | $1,655,914 | 0.39 | $1,602,583 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Brazil 6.125% 15-MAR-2034, 6.12%, 03/15/34 | BRAZIL | 105756CH1 | - | - | 1,600,000 | $1,640,250 | $1,640,250 | 0.39 | $1,628,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 6.35% 12-FEB-2048, 6.35%, 02/12/48 | PEMEX | 71654QCL4 | - | - | 2,000,000 | $1,622,333 | $1,622,333 | 0.38 | $1,594,816 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 31-MAY-2040, 0.00%, 08/01/41 | UKRAIN | QJ1385153 | - | - | 1,900,000 | $1,606,925 | $1,606,925 | 0.38 | $1,606,925 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.5% 25-OCT-2032, 5.50%, 10/25/32 | KSA | BZ8088784 | - | - | 1,500,000 | $1,596,210 | $1,596,210 | 0.38 | $1,595,064 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 3.75% 07-FEB-2034, 3.75%, 02/07/34 | ROMANI | BT9807541 | - | - | 1,500,000 | $1,589,742 | $1,589,742 | 0.37 | $1,542,338 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ecopetrol S.A. 8.375% 19-JAN-2036, 8.38%, 01/19/36 | ECOPET | 279158AV1 | - | - | 1,500,000 | $1,588,157 | $1,588,157 | 0.37 | $1,552,912 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Gabon 6.625% 06-FEB-2031, 6.62%, 02/06/31 | GABON | ZP7937847 | - | - | 2,000,000 | $1,580,779 | $1,580,779 | 0.37 | $1,549,863 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos del Peru - Petroperu S.A. 5.625% 19-JUN-2047, 5.62%, 06/19/47 | PETRPE | AN9553354 | - | - | 2,100,000 | $1,566,534 | $1,566,534 | 0.37 | $1,523,550 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.75% 16-JAN-2054, 5.75%, 01/16/54 | KSA | XS2747599509 | - | - | 1,500,000 | $1,563,556 | $1,563,556 | 0.37 | $1,538,639 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Senegal 5.375% 08-JUN-2037, 5.38%, 06/08/37 | SENEGL | BP9003107 | - | - | 2,050,000 | $1,560,642 | $1,560,642 | 0.37 | $1,510,022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Turkiye Cumhuriyeti Ziraat Bankasi A.S. 8.0% 16-JAN-2029, 8.00%, 01/16/29 | TCZIRA | XS2741927805 | - | - | 1,450,000 | $1,556,895 | $1,556,895 | 0.37 | $1,523,383 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Tajikistan 7.125% 14-SEP-2027, 7.12%, 09/14/27 | TAJIKI | AO9419067 | - | - | 1,533,333 | $1,543,992 | $1,543,992 | 0.36 | $1,530,032 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 8.375% 07-NOV-2054, 8.38%, 11/07/54 | COLOM | 195325EQ4 | - | - | 1,350,000 | $1,538,860 | $1,538,860 | 0.36 | $1,484,528 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Southern Gas Corridor CJSC 6.875% 24-MAR-2026, 6.88%, 03/24/26 | SGCAZE | JK5150160 | - | - | 1,500,000 | $1,523,315 | $1,523,315 | 0.36 | $1,513,003 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Argentina 3.5% 09-JUL-2041, 3.50%, 07/09/41 | ARGENT | 040114HV5 | - | - | 2,300,000 | $1,504,428 | $1,504,428 | 0.35 | $1,479,608 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Costa Rica 7.158% 12-MAR-2045, 7.16%, 03/12/45 | COSTAR | EK7917090 | - | - | 1,350,000 | $1,495,323 | $1,495,323 | 0.35 | $1,482,438 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 6.75% 23-SEP-2055, 6.75%, 09/23/55 | REPHUN | 445545AX4 | - | - | 1,333,000 | $1,486,707 | $1,486,707 | 0.35 | $1,454,965 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 7.0529% 15-JAN-2032, 7.05%, 01/15/32 | EGYPT | ZQ5986224 | - | - | 1,450,000 | $1,474,987 | $1,474,987 | 0.35 | $1,445,159 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 5.875% 28-OCT-2035, 5.88%, 10/28/35 | DOMREP | 25714PFF0 | - | - | 1,476,000 | $1,473,751 | $1,473,751 | 0.35 | $1,473,269 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Caixa Economica Federal 5.625% 13-MAY-2030, 5.62%, 05/13/30 | CAIXBR | 12803Y2A6 | - | - | 1,400,000 | $1,458,091 | $1,458,091 | 0.34 | $1,421,560 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 5.625% 19-FEB-2036, 5.62%, 02/19/36 | COLOM | YK0049741 | - | - | 1,300,000 | $1,456,624 | $1,456,624 | 0.34 | $1,446,198 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Pakistan 8.875% 08-APR-2051, 8.88%, 04/08/51 | PKSTAN | BO8618015 | - | - | 1,500,000 | $1,445,250 | $1,445,250 | 0.34 | $1,437,114 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 6.338% 04-MAY-2053, 6.34%, 05/04/53 | MEX | 91087BAX8 | - | - | 1,400,000 | $1,430,486 | $1,430,486 | 0.34 | $1,387,106 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 6.625% 16-MAY-2036, 6.62%, 05/16/36 | ROMANI | 77586RAX8 | - | - | 1,350,000 | $1,415,186 | $1,415,186 | 0.33 | $1,389,349 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 5.75% 16-SEP-2030, 5.75%, 09/16/30 | ROMANI | 77586RAY6 | - | - | 1,350,000 | $1,404,433 | $1,404,433 | 0.33 | $1,382,008 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.0% 17-APR-2049, 5.00%, 04/17/49 | KSA | AS1609492 | - | - | 1,500,000 | $1,402,163 | $1,402,163 | 0.33 | $1,399,454 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 6.95% 15-MAR-2037, 6.95%, 03/15/37 | DOMREP | 25714PFB9 | - | - | 1,300,000 | $1,400,019 | $1,400,019 | 0.33 | $1,388,725 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Sharjah Sukuk Programme Ltd. 3.2% 13-JUL-2031, 3.20%, 07/13/31 | SHARSK | BQ4200169 | - | - | 1,500,000 | $1,398,847 | $1,398,847 | 0.33 | $1,384,580 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Hazine Mustesarligi Varlik Kiralama Anonim Sirketi 5.125% 22-JUN-2026, 5.12%, 06/22/26 | TURKSK | BQ0981580 | - | - | 1,350,000 | $1,381,259 | $1,381,259 | 0.33 | $1,356,659 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Jamaica 7.875% 28-JUL-2045, 7.88%, 07/28/45 | JAMAN | 470160CB6 | - | - | 1,100,000 | $1,349,288 | $1,349,288 | 0.32 | $1,327,150 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 3.298% 19-JAN-2033, 3.30%, 01/19/33 | PANAMA | 698299BR4 | - | - | 1,500,000 | $1,324,654 | $1,324,654 | 0.31 | $1,310,775 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Guatemala 6.25% 15-AUG-2036, 6.25%, 08/15/36 | GUATEM | 401494BA6 | - | - | 1,232,000 | $1,321,824 | $1,321,824 | 0.31 | $1,299,366 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 7.05% 03-FEB-2031, 7.05%, 02/03/31 | DOMREP | USP3579ECR64 | - | - | 1,200,000 | $1,313,445 | $1,313,445 | 0.31 | $1,293,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Province of Buenos Aires 6.625% 01-SEP-2037, 6.38%, 09/01/37 | BUENOS | BR2929577 | - | - | 1,763,328 | $1,305,457 | $1,305,457 | 0.31 | $1,287,034 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 2.25% 02-FEB-2033, 2.25%, 02/02/33 | KSA | BN7442955 | - | - | 1,500,000 | $1,303,762 | $1,303,762 | 0.31 | $1,295,512 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 3.25% 26-OCT-2026, 3.25%, 10/26/26 | KSA | QZ9368197 | - | - | 1,300,000 | $1,291,047 | $1,291,047 | 0.30 | $1,290,578 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Kondor Finance Plc 7.625% 08-NOV-2028, 7.62%, 11/08/28 | NAFTO | ZQ4376641 | - | - | 1,576,206 | $1,290,356 | $1,290,356 | 0.30 | $1,232,934 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Chile 3.5% 25-JAN-2050, 3.50%, 01/25/50 | CHILE | 168863DL9 | - | - | 1,700,000 | $1,277,271 | $1,277,271 | 0.30 | $1,261,570 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 5.85% 02-JUL-2032, 5.85%, 07/02/32 | MEX | 91087BBE9 | - | - | 1,190,000 | $1,251,731 | $1,251,731 | 0.29 | $1,228,913 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ivory Coast 6.125% 15-JUN-2033, 6.12%, 06/15/33 | IVYCST | AN4195839 | - | - | 1,250,000 | $1,244,560 | $1,244,560 | 0.29 | $1,215,849 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CBB International Sukuk Programme Co. SPC 3.95% 16-SEP-2027, 3.95%, 09/16/27 | BHRAIN | XS2226917701 | - | - | 1,250,000 | $1,230,055 | $1,230,055 | 0.29 | $1,224,020 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Oman 7.0% 25-JAN-2051, 7.00%, 01/25/51 | OMAN | BN5332828 | - | - | 1,050,000 | $1,227,167 | $1,227,167 | 0.29 | $1,207,771 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of The Republic of Angola 8.75% 14-APR-2032, 8.75%, 04/14/32 | ANGOL | BV8060618 | - | - | 1,300,000 | $1,222,433 | $1,222,433 | 0.29 | $1,217,377 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 8.75% 30-SEP-2051, 8.75%, 09/30/51 | EGYPT | BR6006737 | - | - | 1,300,000 | $1,217,888 | $1,217,888 | 0.29 | $1,208,408 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Uzbekistan 5.375% 29-MAY-2027, 5.38%, 05/29/27 | UZBEK | YX1932939 | - | - | 1,000,000 | $1,217,778 | $1,217,778 | 0.29 | $1,191,383 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Albania 5.9% 09-JUN-2028, 5.90%, 06/09/28 | ALBANI | XS2636412210 | - | - | 960,000 | $1,212,106 | $1,212,106 | 0.29 | $1,186,266 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Nacional del Cobre de Chile 6.78% 13-JAN-2055, 6.78%, 01/13/55 | CDEL | 21987BBM9 | - | - | 1,075,000 | $1,195,778 | $1,195,778 | 0.28 | $1,174,115 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of The Republic of Angola 8.0% 26-NOV-2029, 8.00%, 11/26/29 | ANGOL | ZQ6807692 | - | - | 1,200,000 | $1,184,824 | $1,184,824 | 0.28 | $1,143,757 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Georgia 2.75% 22-APR-2026, 2.75%, 04/22/26 | GEORG | BP1092678 | - | - | 1,200,000 | $1,177,334 | $1,177,334 | 0.28 | $1,176,601 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| JSC Uzbekneftegaz 8.75% 07-MAY-2030, 8.75%, 05/07/30 | UNGUZB | 91825MAC7 | - | - | 1,059,000 | $1,175,623 | $1,175,623 | 0.28 | $1,131,094 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| KSA Sukuk Ltd. 5.25% 04-JUN-2034, 5.25%, 06/04/34 | KSA | YX3923175 | - | - | 1,100,000 | $1,170,468 | $1,170,468 | 0.28 | $1,147,047 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Nigeria 7.375% 28-SEP-2033, 7.38%, 09/28/33 | NGERIA | BR5540496 | - | - | 1,200,000 | $1,157,951 | $1,157,951 | 0.27 | $1,150,084 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 1.125% 28-APR-2026, 1.12%, 04/28/26 | REPHUN | BJ0850443 | - | - | 1,000,000 | $1,157,084 | $1,157,084 | 0.27 | $1,150,454 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Philippines 5.25% 14-MAY-2034, 5.25%, 05/14/34 | PHILIP | 718286DA2 | - | - | 1,075,000 | $1,153,835 | $1,153,835 | 0.27 | $1,127,811 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Brazil 7.125% 13-MAY-2054, 7.12%, 05/13/54 | BRAZIL | 105756CJ7 | - | - | 1,100,000 | $1,147,357 | $1,147,357 | 0.27 | $1,111,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Mazoon Assets Co. Saoc 5.25% 09-OCT-2031, 5.25%, 10/09/31 | MAZOON | 57886LAD4 | - | - | 1,117,000 | $1,145,377 | $1,145,377 | 0.27 | $1,141,956 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Abu Dhabi National Energy Company PJSC 4.75% 09-MAR-2037, 4.75%, 03/09/37 | TAQAUH | 00388WAP6 | - | - | 1,133,000 | $1,134,282 | $1,134,282 | 0.27 | $1,126,658 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 7.5% 02-FEB-2034, 7.50%, 02/02/34 | COLOM | 195325EG6 | - | - | 1,050,000 | $1,131,305 | $1,131,305 | 0.27 | $1,112,055 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 4.75% 27-APR-2032, 4.75%, 04/27/32 | MEX | 91087BAK6 | - | - | 1,150,000 | $1,130,273 | $1,130,273 | 0.27 | $1,129,818 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MDGH GMTN (RSC) Ltd 5.875% 01-MAY-2034, 5.88%, 05/01/34 | MUBAUH | XS2707149600 | - | - | 1,000,000 | $1,129,432 | $1,129,432 | 0.27 | $1,100,220 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 3.75% 21-JAN-2055, 3.75%, 01/21/55 | KSA | ZP6092883 | - | - | 1,500,000 | $1,124,014 | $1,124,014 | 0.26 | $1,110,420 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Nacional del Cobre de Chile 6.78% 13-JAN-2055, 6.78%, 01/13/55 | CDEL | YS5010345 | - | - | 1,000,000 | $1,112,352 | $1,112,352 | 0.26 | $1,092,200 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 7.125% 17-JAN-2033, 7.12%, 01/17/33 | ROMANI | XS2571923007 | - | - | 1,000,000 | $1,099,766 | $1,099,766 | 0.26 | $1,079,380 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Abu Dhabi National Energy Company PJSC 3.4% 29-APR-2051, 3.40%, 04/29/51 | TAQAUH | BP1726218 | - | - | 1,500,000 | $1,098,886 | $1,098,886 | 0.26 | $1,098,744 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 3.16% 23-JAN-2030, 3.16%, 01/23/30 | PANAMA | 698299BK9 | - | - | 1,150,000 | $1,088,032 | $1,088,032 | 0.26 | $1,078,240 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Costa Rica 7.0% 04-APR-2044, 7.00%, 04/04/44 | COSTAR | EK1596197 | - | - | 1,000,000 | $1,086,853 | $1,086,853 | 0.26 | $1,081,798 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Bulgaria 4.125% 07-MAY-2038, 4.12%, 05/07/38 | BGARIA | YO0398140 | - | - | 900,000 | $1,085,467 | $1,085,467 | 0.26 | $1,064,648 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Paraguay 6.0% 09-FEB-2036, 6.00%, 02/09/36 | PARGUY | USP75744AN58 | - | - | 1,000,000 | $1,080,050 | $1,080,050 | 0.25 | $1,066,550 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MFB Magyar Fejlesztesi Bank Zartkoruen Mukodo Reszvenytarsasag 6.5% 29-JUN-2028, 6.50%, 06/29/28 | MAGYAR | 8MU72IXX7 | - | - | 1,000,000 | $1,072,763 | $1,072,763 | 0.25 | $1,050,915 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| City of Istanbul Metropolitan (Turkey) 10.75% 12-APR-2027, 10.75%, 04/12/27 | ISTNBL | BV6910822 | - | - | 1,000,000 | $1,068,770 | $1,068,770 | 0.25 | $1,063,395 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Abu Dhabi Developmental Holding Company PJSC. 5.375% 08-MAY-2029, 5.38%, 05/08/29 | ADQABU | XS2816006303 | - | - | 1,000,000 | $1,067,411 | $1,067,411 | 0.25 | $1,041,730 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 6.853% 28-MAR-2054, 6.85%, 03/28/54 | PANAMA | 698299BV5 | - | - | 1,000,000 | $1,065,913 | $1,065,913 | 0.25 | $1,059,821 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Senegal 6.75% 13-MAR-2048, 6.75%, 03/13/48 | SENEGL | AR4939435 | - | - | 1,700,000 | $1,064,952 | $1,064,952 | 0.25 | $1,049,970 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 5.375% 07-JUN-2033, 5.38%, 06/07/33 | ROMANI | YK6552730 | - | - | 905,000 | $1,059,705 | $1,059,705 | 0.25 | $1,056,006 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 6.75% 21-SEP-2047, 6.75%, 09/21/47 | PEMEX | 71654QCC4 | - | - | 1,275,000 | $1,057,545 | $1,057,545 | 0.25 | $1,048,221 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Benin 7.96% 13-FEB-2038, 7.96%, 02/13/38 | BENIN | XS2759982064 | - | - | 1,000,000 | $1,056,571 | $1,056,571 | 0.25 | $1,039,545 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Sri Lanka 3.1% 15-JAN-2030, 3.10%, 01/15/30 | SRILAN | YS0695827 | - | - | 1,110,770 | $1,056,009 | $1,056,009 | 0.25 | $1,045,966 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 5.375% 26-SEP-2030, 5.38%, 09/26/30 | REPHUN | 445545AV8 | - | - | 995,000 | $1,044,447 | $1,044,447 | 0.25 | $1,025,580 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Navoi Mining and Metallurgical Combine JSC 6.7% 17-OCT-2028, 6.70%, 10/17/28 | NAVOIM | YU3092266 | - | - | 1,000,000 | $1,042,589 | $1,042,589 | 0.25 | $1,040,170 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 3.5% 19-SEP-2029, 3.50%, 09/19/29 | MEX | 91087BBM1 | - | - | 890,000 | $1,039,607 | $1,039,607 | 0.24 | $1,035,462 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ecuador 5.0% 31-JUL-2040, 5.00%, 07/31/40 | ECUA | XS2214239175 | - | - | 1,500,000 | $1,039,443 | $1,039,443 | 0.24 | $1,020,693 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Nigeria 7.625% 21-NOV-2025, 7.62%, 11/21/25 | NGERIA | AV6717780 | - | - | 1,000,000 | $1,033,587 | $1,033,587 | 0.24 | $999,910 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Azerbaijan 3.5% 01-SEP-2032, 3.50%, 09/01/32 | AZERBJ | AO9863793 | - | - | 1,100,000 | $1,031,632 | $1,031,632 | 0.24 | $1,025,322 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 5.5% 22-FEB-2029, 5.50%, 02/22/29 | DOMREP | BU6194684 | - | - | 1,000,000 | $1,027,689 | $1,027,689 | 0.24 | $1,017,300 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 5.5% 26-MAR-2036, 5.50%, 03/26/36 | REPHUN | XS2744128369 | - | - | 1,000,000 | $1,015,678 | $1,015,678 | 0.24 | $1,010,484 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ivory Coast 6.875% 17-OCT-2040, 6.88%, 10/17/40 | IVYCST | ZQ0630710 | - | - | 900,000 | $1,011,389 | $1,011,389 | 0.24 | $1,008,644 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Nigeria 7.143% 23-FEB-2030, 7.14%, 02/23/30 | NGERIA | AR3678794 | - | - | 1,000,000 | $1,004,996 | $1,004,996 | 0.24 | $991,702 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ADNOC Murban RSC Ltd 4.5% 11-SEP-2034, 4.50%, 09/11/34 | ADNOCM | YV5307769 | - | - | 1,000,000 | $1,002,719 | $1,002,719 | 0.24 | $996,594 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Banco do Brasil SA (Grand Cayman Branch) 6.0% 18-MAR-2031, 6.00%, 03/18/31 | BANBRA | USP2000TAE57 | - | - | 950,000 | $990,506 | $990,506 | 0.23 | $983,856 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.25% 16-JAN-2050, 5.25%, 01/16/50 | KSA | AW5997324 | - | - | 1,000,000 | $990,317 | $990,317 | 0.23 | $975,151 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 4.5% 16-JUN-2034, 4.50%, 06/16/34 | REPHUN | YS4480481 | - | - | 800,000 | $974,814 | $974,814 | 0.23 | $959,189 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Egyptian Financial Company for Sovereign Taskeek (S.A.E.) 6.375% 07-APR-2029, 6.38%, 04/07/29 | EGYSK | 282370AB1 | - | - | 957,000 | $971,940 | $971,940 | 0.23 | $968,042 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ADNOC Murban RSC Ltd 5.125% 11-SEP-2054, 5.12%, 09/11/54 | ADNOCM | 00723L2C2 | - | - | 993,000 | $969,046 | $969,046 | 0.23 | $962,119 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Paraguay 3.849% 28-JUN-2033, 3.85%, 06/28/33 | PARGUY | BT6770387 | - | - | 1,000,000 | $953,771 | $953,771 | 0.22 | $940,727 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Philippines 3.556% 29-SEP-2032, 3.56%, 09/29/32 | PHILIP | 718286CR6 | - | - | 1,000,000 | $953,216 | $953,216 | 0.22 | $950,154 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Nacional del Cobre de Chile 3.0% 30-SEP-2029, 3.00%, 09/30/29 | CDEL | ZR7485918 | - | - | 1,000,000 | $950,301 | $950,301 | 0.22 | $947,801 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Paraguay 5.4% 30-MAR-2050, 5.40%, 03/30/50 | PARGUY | AX0609187 | - | - | 1,000,000 | $933,909 | $933,909 | 0.22 | $929,409 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Turkiye Vakiflar Bankasi Turk Anonim Ortakligi 6.875% 07-JAN-2030, 6.88%, 01/07/30 | VAKBN | 90015WAQ6 | - | - | 900,000 | $933,047 | $933,047 | 0.22 | $913,625 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 6.125% 07-OCT-2037, 6.12%, 10/07/37 | ROMANI | YK6552755 | - | - | 800,000 | $929,851 | $929,851 | 0.22 | $926,125 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 7.69% 23-JAN-2050, 7.69%, 01/23/50 | PEMEX | 71654QDD1 | - | - | 1,000,000 | $923,485 | $923,485 | 0.22 | $902,764 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 6.5% 07-OCT-2045, 6.50%, 10/07/45 | ROMANI | YK6552763 | - | - | 800,000 | $922,674 | $922,674 | 0.22 | $918,720 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Trinidad & Tobago 4.5% 26-JUN-2030, 4.50%, 06/26/30 | TRITOB | BK1890759 | - | - | 950,000 | $920,835 | $920,835 | 0.22 | $906,110 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Turkey 4.875% 16-APR-2043, 4.88%, 04/16/43 | TURKEY | 900123CB4 | - | - | 1,200,000 | $913,070 | $913,070 | 0.21 | $910,795 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Zambia 0.5% 31-DEC-2053, 0.50%, 12/31/53 | ZAMBIN | YX6333596 | - | - | 1,310,000 | $911,850 | $911,850 | 0.21 | $909,667 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 8.15% 20-NOV-2059, 8.15%, 11/20/59 | EGYPT | ZQ5986240 | - | - | 1,000,000 | $908,605 | $908,605 | 0.21 | $872,383 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 4.0% 14-FEB-2051, 4.00%, 02/14/51 | ROMANI | BK4157206 | - | - | 1,300,000 | $907,407 | $907,407 | 0.21 | $896,430 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 8.0% 14-NOV-2035, 8.00%, 11/14/35 | COLOM | 195325EL5 | - | - | 800,000 | $901,111 | $901,111 | 0.21 | $871,600 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 3.87% 23-JUL-2060, 3.87%, 07/23/60 | PANAMA | 698299BL7 | - | - | 1,300,000 | $892,603 | $892,603 | 0.21 | $879,047 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 8.875% 29-MAY-2050, 8.88%, 05/29/50 | EGYPT | BJ6630427 | - | - | 900,000 | $885,127 | $885,127 | 0.21 | $851,624 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 6.0% 26-SEP-2035, 6.00%, 09/26/35 | REPHUN | 445545AW6 | - | - | 825,000 | $884,323 | $884,323 | 0.21 | $866,860 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Philippines 1.95% 06-JAN-2032, 1.95%, 01/06/32 | PHILIP | 718286CN5 | - | - | 1,000,000 | $876,408 | $876,408 | 0.21 | $870,233 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Export Credit Bank of Turkey, Inc. 6.875% 03-JUL-2028, 6.88%, 07/03/28 | EXCRTU | 90015LAK3 | - | - | 827,000 | $867,691 | $867,691 | 0.20 | $848,739 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| O'zbekiston sanoat-qurilish banki ATB 9.45% PERP, 9.45%, 04/23/99 | SQBNZU | 917935AC2 | - | - | 841,000 | $854,839 | $854,839 | 0.20 | $853,293 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 6.4% 14-FEB-2035, 6.40%, 02/14/35 | PANAMA | 698299BT0 | - | - | 800,000 | $852,209 | $852,209 | 0.20 | $841,400 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Pakistan 6.875% 05-DEC-2027, 6.88%, 12/05/27 | PKSTAN | AQ2330779 | - | - | 825,000 | $845,644 | $845,644 | 0.20 | $822,799 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of South Africa 7.95% 19-NOV-2054, 7.95%, 11/19/54 | SOAF | 836205BG8 | - | - | 758,000 | $835,663 | $835,663 | 0.20 | $808,713 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| YPF SA 8.75% 11-SEP-2031, 8.75%, 09/11/31 | YPFDAR | 984245AY6 | - | - | 800,000 | $829,341 | $829,341 | 0.20 | $819,813 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Nigeria 6.5% 28-NOV-2027, 6.50%, 11/28/27 | NGERIA | AQ1229329 | - | - | 800,000 | $824,468 | $824,468 | 0.19 | $802,512 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Oman 4.75% 15-JUN-2026, 4.75%, 06/15/26 | OMAN | LW3897953 | - | - | 800,000 | $815,100 | $815,100 | 0.19 | $800,850 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Sri Lanka 3.6% 15-FEB-2038, 3.60%, 02/15/38 | SRILAN | YS0715674 | - | - | 871,560 | $810,565 | $810,565 | 0.19 | $804,029 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| QatarEnergy Corp. 3.125% 12-JUL-2041, 3.12%, 07/12/41 | QPETRO | BQ3267193 | - | - | 1,000,000 | $792,530 | $792,530 | 0.19 | $783,155 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 6.625% PERP, 6.62%, 12/28/99 | PEMEX | 71656MAF6 | - | - | 1,000,000 | $773,589 | $773,589 | 0.18 | $767,700 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Guatemala 6.6% 13-JUN-2036, 6.60%, 06/13/36 | GUATEM | USP5015VAQ97 | - | - | 700,000 | $773,441 | $773,441 | 0.18 | $755,860 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Kingston Airport Revenue Finance LLC 6.75% 15-DEC-2036, 6.75%, 12/15/36 | KINAIR | 49647QAA6 | - | - | 743,000 | $767,996 | $767,996 | 0.18 | $749,189 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 5.125% 15-JUN-2048, 5.12%, 06/15/48 | ROMANI | AT0010294 | - | - | 900,000 | $764,846 | $764,846 | 0.18 | $747,549 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 3.375% 05-MAR-2032, 3.38%, 03/05/32 | KSA | YR7975620 | - | - | 642,000 | $764,690 | $764,690 | 0.18 | $748,215 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Brazil 4.75% 14-JAN-2050, 4.75%, 01/14/50 | BRAZIL | 105756CB4 | - | - | 1,000,000 | $761,986 | $761,986 | 0.18 | $748,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Joint-Stock Commercial Bank Agrobank 9.25% 02-OCT-2029, 9.25%, 10/02/29 | AGROBK | 201281AA0 | - | - | 694,000 | $760,547 | $760,547 | 0.18 | $755,554 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 8.7002% 01-MAR-2049, 8.70%, 03/01/49 | EGYPT | AX3105902 | - | - | 800,000 | $757,915 | $757,915 | 0.18 | $746,508 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of El Salvador 8.25% 10-APR-2032, 8.25%, 04/10/32 | ELSALV | EC5482970 | - | - | 700,000 | $754,565 | $754,565 | 0.18 | $751,356 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 5.0% 19-SEP-2032, 5.00%, 09/19/32 | COLOM | YK0049733 | - | - | 660,000 | $750,131 | $750,131 | 0.18 | $745,739 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Nacional del Cobre de Chile 5.95% 08-JAN-2034, 5.95%, 01/08/34 | CDEL | USP3143NBQ62 | - | - | 700,000 | $748,455 | $748,455 | 0.18 | $735,497 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 4.5% 16-APR-2050, 4.50%, 04/16/50 | PANAMA | 698299BH6 | - | - | 950,000 | $745,133 | $745,133 | 0.18 | $743,470 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Chile 3.5% 15-APR-2053, 3.50%, 04/15/53 | CHILE | BO8615516 | - | - | 1,000,000 | $730,208 | $730,208 | 0.17 | $728,750 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Sri Lanka 4.0% 15-APR-2028, 4.00%, 04/15/28 | SRILAN | YS0765489 | - | - | 743,080 | $713,711 | $713,711 | 0.17 | $712,472 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Guatemala 5.375% 24-APR-2032, 5.38%, 04/24/32 | GUATEM | BJ0501582 | - | - | 700,000 | $711,127 | $711,127 | 0.17 | $710,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 3.25% 17-NOV-2051, 3.25%, 11/17/51 | KSA | BS3776868 | - | - | 1,000,000 | $705,119 | $705,119 | 0.17 | $690,404 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Nacional del Cobre de Chile 3.7% 30-JAN-2050, 3.70%, 01/30/50 | CDEL | ZR7485934 | - | - | 950,000 | $696,287 | $696,287 | 0.16 | $687,499 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| African Export-Import Bank 3.798% 17-MAY-2031, 3.80%, 05/17/31 | AFREXI | BP4673607 | - | - | 750,000 | $686,899 | $686,899 | 0.16 | $674,001 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| QatarEnergy Corp. 2.25% 12-JUL-2031, 2.25%, 07/12/31 | QPETRO | BQ3267144 | - | - | 750,000 | $682,170 | $682,170 | 0.16 | $677,108 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2036, 4.50%, 02/01/36 | UKRAIN | YV4639147 | - | - | 1,229,591 | $679,882 | $679,882 | 0.16 | $666,203 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of South Africa 5.75% 30-SEP-2049, 5.75%, 09/30/49 | SOAF | 836205BB9 | - | - | 800,000 | $679,638 | $679,638 | 0.16 | $675,805 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 6.5% 15-FEB-2048, 6.50%, 02/15/48 | DOMREP | AR2247153 | - | - | 650,000 | $665,562 | $665,562 | 0.16 | $656,760 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Brazil 5.0% 27-JAN-2045, 5.00%, 01/27/45 | BRAZIL | 105756BW9 | - | - | 800,000 | $663,373 | $663,373 | 0.16 | $653,040 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Abu Dhabi Crude Oil Pipeline LLC 4.6% 02-NOV-2047, 4.60%, 11/02/47 | ADNOUH | AP6574192 | - | - | 700,000 | $656,610 | $656,610 | 0.15 | $656,610 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of El Salvador 7.625% 01-FEB-2041, 7.62%, 02/01/41 | ELSALV | EI5522939 | - | - | 650,000 | $654,128 | $654,128 | 0.15 | $641,875 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Poland 5.5% 04-APR-2053, 5.50%, 04/04/53 | POLAND | 731011AW2 | - | - | 650,000 | $644,495 | $644,495 | 0.15 | $641,913 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Hungary 5.5% 16-JUN-2034, 5.50%, 06/16/34 | REPHUN | BX0420261 | - | - | 600,000 | $624,058 | $624,058 | 0.15 | $611,774 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ghana 5.0% 03-JUL-2029, 5.00%, 07/03/29 | GHANA | 374422AM5 | - | - | 629,200 | $622,055 | $622,055 | 0.15 | $611,831 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 3.75% 19-SEP-2028, 3.75%, 09/19/28 | COLOM | YK0049725 | - | - | 538,000 | $621,905 | $621,905 | 0.15 | $619,220 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 6.0% 22-FEB-2033, 6.00%, 02/22/33 | DOMREP | BU6194692 | - | - | 600,000 | $619,850 | $619,850 | 0.15 | $613,050 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Financiera de Desarrollo S.A. 5.5% 06-MAY-2030, 5.50%, 05/06/30 | COFIDE | 21987DAH7 | - | - | 585,000 | $615,937 | $615,937 | 0.15 | $600,386 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Corporacion Financiera de Desarrollo S.A. 5.5% 06-MAY-2030, 5.50%, 05/06/30 | COFIDE | YO0931924 | - | - | 585,000 | $615,937 | $615,937 | 0.15 | $600,386 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Albania 4.75% 14-FEB-2035, 4.75%, 02/14/35 | ALBANI | YR4088682 | - | - | 500,000 | $614,859 | $614,859 | 0.14 | $595,370 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Colombia 7.375% 25-APR-2030, 7.38%, 04/25/30 | COLOM | 195325ER2 | - | - | 574,000 | $614,510 | $614,510 | 0.14 | $613,922 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 5.125% 19-MAR-2038, 5.12%, 03/19/38 | MEX | 91087BBP4 | - | - | 485,000 | $576,568 | $576,568 | 0.14 | $573,261 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of The Republic of Angola 9.125% 26-NOV-2049, 9.12%, 11/26/49 | ANGOL | ZQ6807718 | - | - | 650,000 | $569,912 | $569,912 | 0.13 | $544,540 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| National Power Co. Ukrenergo 6.875% 09-NOV-2028, 0.00%, 11/09/28 | NPCUKR | BS2697529 | - | - | 700,000 | $563,106 | $563,106 | 0.13 | $563,106 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 5.0% 18-JAN-2053, 5.00%, 01/18/53 | KSA | XS2577136109 | - | - | 600,000 | $561,658 | $561,658 | 0.13 | $553,158 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Benin 8.375% 23-JAN-2041, 8.38%, 01/23/41 | BENIN | 08205QAC2 | - | - | 514,000 | $559,524 | $559,524 | 0.13 | $547,925 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Barbados 8.0% 26-JUN-2035, 8.00%, 06/26/35 | BARBAD | 067070AK8 | - | - | 522,000 | $559,352 | $559,352 | 0.13 | $544,968 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 8.75% 02-JUN-2029, 8.75%, 06/02/29 | PEMEX | 71654QDL3 | - | - | 500,000 | $557,954 | $557,954 | 0.13 | $539,968 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Kondor Finance Plc 7.125% 19-JUL-2026, 7.12%, 07/19/26 | NAFTO | AZ6401212 | - | - | 544,133 | $556,255 | $556,255 | 0.13 | $543,481 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| KSA Sukuk Ltd. 2.25% 17-MAY-2031, 2.25%, 05/17/31 | KSA | BS3776843 | - | - | 600,000 | $545,734 | $545,734 | 0.13 | $539,622 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Bulgaria 4.25% 05-SEP-2044, 4.25%, 09/05/44 | BGARIA | YV4281148 | - | - | 465,000 | $543,678 | $543,678 | 0.13 | $540,172 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 7.5% 16-FEB-2061, 7.50%, 02/16/61 | EGYPT | BN9718394 | - | - | 650,000 | $542,820 | $542,820 | 0.13 | $532,799 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| DTEK Finance PLC 7.0% 31-DEC-2027, 7.00%, 12/31/27 | DTEKUA | BP5627180 | - | - | 739,844 | $541,541 | $541,541 | 0.13 | $537,225 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of the Dominican Republic 6.95% 15-MAR-2037, 6.95%, 03/15/37 | DOMREP | YR6450724 | - | - | 500,000 | $538,469 | $538,469 | 0.13 | $534,125 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PETRONAS Capital Ltd. 5.848% 03-APR-2055, 5.85%, 04/03/55 | PETMK | YQ6716472 | - | - | 500,000 | $537,238 | $537,238 | 0.13 | $535,045 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 6.35% 09-FEB-2035, 6.35%, 02/09/35 | MEX | 91087BAV2 | - | - | 500,000 | $535,519 | $535,519 | 0.13 | $528,375 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ecopetrol S.A. 5.875% 02-NOV-2051, 5.88%, 11/02/51 | ECOPET | 279158AQ2 | - | - | 700,000 | $533,766 | $533,766 | 0.13 | $513,432 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Sri Lanka 3.35% 15-MAR-2033, 3.35%, 03/15/33 | SRILAN | YS0705170 | - | - | 609,570 | $533,459 | $533,459 | 0.13 | $530,906 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oryx Funding Ltd. 5.8% 03-FEB-2031, 5.80%, 02/03/31 | OMGRID | BN7877457 | - | - | 500,000 | $530,133 | $530,133 | 0.12 | $523,125 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ghana 5.0% 03-JUL-2035, 5.00%, 07/03/35 | GHANA | 374422AP8 | - | - | 604,800 | $528,129 | $528,129 | 0.12 | $518,301 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mongolia 6.625% 25-FEB-2030, 6.62%, 02/25/30 | MONGOL | 60937LAJ4 | - | - | 500,000 | $516,729 | $516,729 | 0.12 | $510,748 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Saudi Arabia 4.75% 18-JAN-2028, 4.75%, 01/18/28 | KSA | XS2577134401 | - | - | 500,000 | $513,588 | $513,588 | 0.12 | $506,858 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Albania 4.75% 14-FEB-2035, 4.75%, 02/14/35 | ALBANI | YR4088690 | - | - | 406,000 | $499,266 | $499,266 | 0.12 | $483,441 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 01-FEB-2035, 0.00%, 02/01/35 | UKRAIN | YV4644089 | - | - | 986,686 | $498,670 | $498,670 | 0.12 | $498,670 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Senegal 4.75% 13-MAR-2028, 4.75%, 03/13/28 | SENEGL | AR4938577 | - | - | 500,000 | $498,047 | $498,047 | 0.12 | $480,590 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mongolia 3.5% 07-JUL-2027, 3.50%, 07/07/27 | MONGOL | BQ2935519 | - | - | 500,000 | $486,782 | $486,782 | 0.11 | $481,289 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PETRONAS Capital Ltd. 5.848% 03-APR-2055, 5.85%, 04/03/55 | PETMK | 716743AX7 | - | - | 450,000 | $483,514 | $483,514 | 0.11 | $481,540 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Paraguay 5.6% 13-MAR-2048, 5.60%, 03/13/48 | PARGUY | AR6854467 | - | - | 500,000 | $482,156 | $482,156 | 0.11 | $478,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| JSC Georgian Railway 4.0% 17-JUN-2028, 4.00%, 06/17/28 | GRAIL | BQ0158239 | - | - | 500,000 | $476,127 | $476,127 | 0.11 | $468,738 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Banque Ouest Africaine de Developpement 4.7% 22-OCT-2031, 4.70%, 10/22/31 | BOAD | XS2063540038 | - | - | 500,000 | $466,307 | $466,307 | 0.11 | $465,785 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| PETRONAS Capital Ltd. 2.48% 28-JAN-2032, 2.48%, 01/28/32 | PETMK | BP2212390 | - | - | 500,000 | $452,305 | $452,305 | 0.11 | $449,136 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 7.903% 21-FEB-2048, 7.90%, 02/21/48 | EGYPT | AR2881704 | - | - | 500,000 | $442,882 | $442,882 | 0.10 | $435,308 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Guatemala 4.65% 07-OCT-2041, 4.65%, 10/07/41 | GUATEM | BR7402000 | - | - | 500,000 | $438,485 | $438,485 | 0.10 | $437,000 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Senegal 6.25% 23-MAY-2033, 6.25%, 05/23/33 | SENEGL | AN6331648 | - | - | 600,000 | $434,824 | $434,824 | 0.10 | $418,470 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Egyptian Financial Company for Sovereign Taskeek (S.A.E.) 7.95% 07-OCT-2032, 7.95%, 10/07/32 | EGYSK | 282370AC9 | - | - | 406,000 | $420,929 | $420,929 | 0.10 | $418,867 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Peru 5.875% 08-AUG-2054, 5.88%, 08/08/54 | PERU | 715638EC2 | - | - | 400,000 | $410,753 | $410,753 | 0.10 | $405,400 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Romania 3.0% 14-FEB-2031, 3.00%, 02/14/31 | ROMANI | BK4157164 | - | - | 450,000 | $406,830 | $406,830 | 0.10 | $403,980 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 7.375% 13-MAY-2055, 7.38%, 05/13/55 | MEX | 91087BBD1 | - | - | 350,000 | $403,638 | $403,638 | 0.10 | $391,664 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Nigeria 7.625% 28-NOV-2047, 7.62%, 11/28/47 | NGERIA | AQ1229378 | - | - | 440,000 | $402,073 | $402,073 | 0.09 | $387,907 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2035, 4.50%, 02/01/35 | UKRAIN | 903724CB6 | - | - | 700,000 | $391,702 | $391,702 | 0.09 | $383,914 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2034, 4.50%, 02/01/34 | UKRAIN | YV4636416 | - | - | 678,412 | $383,771 | $383,771 | 0.09 | $376,224 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of South Africa 5.65% 27-SEP-2047, 5.65%, 09/27/47 | SOAF | 836205AX2 | - | - | 450,000 | $382,932 | $382,932 | 0.09 | $380,601 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 4.4% 12-FEB-2052, 4.40%, 02/12/52 | MEX | 91087BAS9 | - | - | 500,000 | $382,267 | $382,267 | 0.09 | $377,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Nigeria 8.25% 28-SEP-2051, 8.25%, 09/28/51 | NGERIA | BR5540512 | - | - | 400,000 | $371,814 | $371,814 | 0.09 | $368,881 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Bulgaria 5.0% 05-MAR-2037, 5.00%, 03/05/37 | BGARIA | YV4281171 | - | - | 366,000 | $370,371 | $370,371 | 0.09 | $367,575 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Emirate of Sharjah (United Arab Emirates) 3.625% 10-MAR-2033, 3.62%, 03/10/33 | SHJGOV | BO3949134 | - | - | 400,000 | $364,586 | $364,586 | 0.09 | $362,572 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Montenegro 4.875% 01-APR-2032, 4.88%, 04/01/32 | MONTEN | YQ6749937 | - | - | 300,000 | $362,407 | $362,407 | 0.09 | $352,538 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Chile 2.55% 27-JAN-2032, 2.55%, 01/27/32 | CHILE | 168863DN5 | - | - | 400,000 | $360,035 | $360,035 | 0.08 | $357,400 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ivory Coast 4.875% 30-JAN-2032, 4.88%, 01/30/32 | IVYCST | BM7280613 | - | - | 296,000 | $342,842 | $342,842 | 0.08 | $330,315 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2034, 4.50%, 02/01/34 | UKRAIN | 903724CA8 | - | - | 600,000 | $339,619 | $339,619 | 0.08 | $332,944 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Commonwealth of The Bahamas 8.25% 24-JUN-2036, 8.25%, 06/24/36 | BAHAMA | YN5110443 | - | - | 300,000 | $333,092 | $333,092 | 0.08 | $324,429 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Sri Lanka 3.6% 15-JUN-2035, 3.60%, 06/15/35 | SRILAN | YS0089690 | - | - | 411,600 | $324,098 | $324,098 | 0.08 | $318,542 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Oztel Holdings SPC Limited 6.625% 24-APR-2028, 6.62%, 04/24/28 | OTELOM | AS2582649 | - | - | 300,000 | $314,945 | $314,945 | 0.07 | $314,614 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Peru 5.375% 08-FEB-2035, 5.38%, 02/08/35 | PERU | 715638EB4 | - | - | 300,000 | $311,173 | $311,173 | 0.07 | $307,500 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| MDGH GMTN RSC Ltd|2.5|05/21/2026, 2.50%, 05/21/26 | MUBAUH | BJ4435571 | - | - | 300,000 | $300,305 | $300,305 | 0.07 | $296,993 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Egypt 7.3% 30-SEP-2033, 7.30%, 09/30/33 | EGYPT | BR6006729 | - | - | 300,000 | $295,036 | $295,036 | 0.07 | $293,211 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 6.875% 13-MAY-2037, 6.88%, 05/13/37 | MEX | 91087BBC3 | - | - | 265,000 | $294,559 | $294,559 | 0.07 | $286,107 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Sri Lanka 3.6% 15-MAY-2036, 3.60%, 05/15/36 | SRILAN | YS0712176 | - | - | 285,660 | $265,462 | $265,462 | 0.06 | $260,749 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Uzbekistan 3.9% 19-OCT-2031, 3.90%, 10/19/31 | UZBEK | BQ5125308 | - | - | 250,000 | $232,443 | $232,443 | 0.05 | $232,145 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Panama 4.5% 01-APR-2056, 4.50%, 04/01/56 | PANAMA | 698299BM5 | - | - | 300,000 | $229,949 | $229,949 | 0.05 | $228,861 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Benin 4.95% 22-JAN-2035, 4.95%, 01/22/35 | BENIN | BQ5680211 | - | - | 200,000 | $223,486 | $223,486 | 0.05 | $214,641 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| State Oil Company of the Azerbaijan Republic 6.95% 18-MAR-2030, 6.95%, 03/18/30 | SOIAZ | EK7906770 | - | - | 200,000 | $217,360 | $217,360 | 0.05 | $215,738 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Turkiye Vakiflar Bankasi Turk Anonim Ortakligi 9.0% 12-OCT-2028, 9.00%, 10/12/28 | VAKBN | XS2677517497 | - | - | 200,000 | $217,003 | $217,003 | 0.05 | $216,103 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Chile 5.33% 05-JAN-2054, 5.33%, 01/05/54 | CHILE | 168863EA2 | - | - | 200,000 | $201,065 | $201,065 | 0.05 | $197,660 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Pakistan 6.0% 08-APR-2026, 6.00%, 04/08/26 | PKSTAN | BO8617975 | - | - | 200,000 | $199,633 | $199,633 | 0.05 | $198,899 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 01-FEB-2034, 0.00%, 02/01/34 | UKRAIN | 903724CE0 | - | - | 400,000 | $164,477 | $164,477 | 0.04 | $164,477 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2029, 4.50%, 02/01/29 | UKRAIN | YV4633892 | - | - | 228,844 | $158,170 | $158,170 | 0.04 | $155,624 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Petroleos Mexicanos 6.84% 23-JAN-2030, 6.84%, 01/23/30 | PEMEX | 71654QDC3 | - | - | 150,000 | $156,443 | $156,443 | 0.04 | $153,678 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2035, 4.50%, 02/01/35 | UKRAIN | YV4638727 | - | - | 258,435 | $144,667 | $144,667 | 0.03 | $141,792 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2029, 4.50%, 02/01/29 | UKRAIN | 903724BZ4 | - | - | 200,000 | $138,314 | $138,314 | 0.03 | $136,089 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Mexico 3.771% 24-MAY-2061, 3.77%, 05/24/61 | MEX | 91087BAN0 | - | - | 200,000 | $131,788 | $131,788 | 0.03 | $128,520 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of North Macedonia 6.96% 13-MAR-2027, 6.96%, 03/13/27 | MACEDO | XS2582522681 | - | - | 100,000 | $125,455 | $125,455 | 0.03 | $120,339 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 4.5% 01-FEB-2036, 4.50%, 02/01/36 | UKRAIN | 903724CC4 | - | - | 200,000 | $110,626 | $110,626 | 0.03 | $108,401 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 01-FEB-2035, 0.00%, 02/01/35 | UKRAIN | 903724CF7 | - | - | 200,000 | $101,073 | $101,073 | 0.02 | $101,073 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Abu Dhabi National Energy Company PJSC 4.375% 09-OCT-2031, 4.38%, 10/09/31 | TAQAUH | 00388WAQ4 | - | - | 100,000 | $101,005 | $101,005 | 0.02 | $100,750 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 01-FEB-2036, 0.00%, 02/01/36 | UKRAIN | 903724CG5 | - | - | 200,000 | $100,880 | $100,880 | 0.02 | $100,880 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ghana 0.0% 03-JAN-2030, 0.00%, 01/03/30 | GHANA | 374422AN3 | - | - | 81,041 | $69,592 | $69,592 | 0.02 | $69,592 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ghana 0.0% 03-JUL-2026, 0.00%, 07/03/26 | GHANA | 374422AL7 | - | - | 41,600 | $40,299 | $40,299 | 0.01 | $40,299 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 01-FEB-2034, 0.00%, 02/01/34 | UKRAIN | YV4643867 | - | - | 39,862 | $16,391 | $16,391 | 0.00 | $16,391 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Government of Ukraine 0.0% 01-FEB-2030, 0.00%, 02/01/30 | UKRAIN | YV4643248 | - | - | 10,667 | $5,557 | $5,557 | 0.00 | $5,557 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EURO-BUXL 30Y BND Dec25 DEC 25 | UBZ5 | FUTURES_EUR | - | -13.00 | $-1,753,779 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US 5YR NOTE (CBT) Dec25 DEC 25 | FVZ5 | FUTURES_USD | - | 124.00 | $13,542,156 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US ULTRA BOND CBT Dec25 DEC 25 | WNZ5 | FUTURES_USD | - | 104.00 | $12,665,250 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US 10yr Ultra Fut Dec25 DEC 25 | UXYZ5 | FUTURES_USD | - | -56.00 | $-6,470,625 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US LONG BOND(CBT) Dec25 DEC 25 | USZ5 | FUTURES_USD | - | 467.00 | $54,916,281 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US 10YR NOTE (CBT)Dec25 DEC 25 | TYZ5 | FUTURES_USD | - | -53.00 | $-5,973,266 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US 2YR NOTE (CBT) Dec25 DEC 25 | TUZ5 | FUTURES_USD | - | 29.00 | $6,039,023 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EURO-BUND FUTURE Dec25 DEC 25 | RXZ5 | FUTURES_EUR | - | -127.00 | $-18,998,231 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EURO-BOBL FUTURE Dec25 DEC 25 | OEZ5 | FUTURES_EUR | - | -40.00 | $-5,466,088 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EURO-SCHATZ FUT Dec25 DEC 25 | DUZ5 | FUTURES_EUR | - | -69.00 | $-8,541,318 | $0 | 0.00 | $0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| US DOLLARS | USD | MD_142224 | - | - | 20,327,972 | $20,327,972 | $20,327,972 | 4.79 | $20,327,972 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| SEGREGATED CASH | SEGCASH | - | $0.00 | 2,530,000 | $2,530,000 | $2,530,000 | 0.60 | $2,530,000 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| EURO | EUR | - | - | -175,505 | $-202,954 | $-202,954 | -0.05 | $-202,954 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EUR6 | - | - | -26,873,263 | $-31,148,801 | $-31,148,801 | -7.33 | $-31,148,801 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EUR6 | - | - | 31,707,927 | $31,707,927 | $31,707,927 | 7.47 | $31,707,927 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EUR1 | - | - | -1,193,248 | $-1,383,094 | $-1,383,094 | -0.33 | $-1,383,094 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EUR1 | - | - | 1,406,308 | $1,406,308 | $1,406,308 | 0.33 | $1,406,308 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EURU | - | - | -1,372,170 | $-1,590,483 | $-1,590,483 | -0.37 | $-1,590,483 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EURU | - | - | 1,634,206 | $1,634,206 | $1,634,206 | 0.38 | $1,634,206 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | -1,026,252 | $-1,189,528 | $-1,189,528 | -0.28 | $-1,189,528 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | 1,221,990 | $1,221,990 | $1,221,990 | 0.29 | $1,221,990 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | -2,483,143 | $-2,878,211 | $-2,878,211 | -0.68 | $-2,878,211 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | 2,926,165 | $2,926,165 | $2,926,165 | 0.69 | $2,926,165 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | -1,534,425 | $-1,778,552 | $-1,778,552 | -0.42 | $-1,778,552 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | 1,789,384 | $1,789,384 | $1,789,384 | 0.42 | $1,789,384 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | 61,840 | $71,679 | $71,679 | 0.02 | $71,679 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EUR0 | - | - | -71,962 | $-71,962 | $-71,962 | -0.02 | $-71,962 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | +EURU | - | - | -1,366,310 | $-1,583,690 | $-1,583,690 | -0.37 | $-1,583,690 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | +EURU | - | - | 1,593,601 | $1,593,601 | $1,593,601 | 0.38 | $1,593,601 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|EUR|12/11/2025 | - | - | - | -1,261,683 | $-1,462,417 | $-1,462,417 | -0.34 | $-1,462,417 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FX Forward|USD|12/11/2025 | - | - | - | 1,462,098 | $1,462,098 | $1,462,098 | 0.34 | $1,462,098 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Janus Henderson publishes this listing of identities and quantities of each position held by the fund on each business day, before commencement of trading. Securities are reported at market value. The portfolio data and its presentation here is based on the investment book of record and may differ from the accounting book of record and complete schedules of investments in regulatory filings due to differing accounting and reporting standards. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||